民生宏(hóng)观 · 周君芝(zhī)团队

　　导读

　　广交会是(shì)中(zhōng)国“第(dì)一(yī)展"，疫后线下广(guǎng)交(jiāo)终于在4月中旬重启(qǐ)。我(wǒ)们(men)赶赴133届广交会(huì)，把握人流交织(zhī)背后(hòu)的中国出口暗线。

　　要(yào)点

　　4月中国(guó)进出口(kǒu)商品交易会（即广交会(huì)）疫后重启线下开展(zhǎn)，我(wǒ)们随即(jí)赶(gǎn)赴广(guǎng)交会开展专项调研，用(yòng)另一个视(shì)角观察中国出口企业现状，并捕捉一些能够反映中国出口长期(qī)趋势(shì)的(de)线(xiàn)索。

　　通(tōng)过广交会(huì)观(guān)察中国(guó)企业出(chū)口状况，有两大天然优势。

　　广交会(huì)规模最大、商品种类最(zuì)全(qu聚酯纤维对人体有害吗 聚酯纤维是塑料吗án)、参会(huì)采(cǎi)购商数量多(duō)且国别广，被誉为“中国第一展”。

　　以本届广(guǎng)交会为例，展会(huì)面积达到150万(wàn)平方米，时间跨度从(cóng)4月15日至5月5日，按照3期分(fēn)别举办，涉及16个大(dà)类品种，基(jī)本覆(fù)盖主要商品(pǐn)。

　　广交(jiāo)会参展企(qǐ)业所涉及的规模大(dà)小(xiǎo)和所属地域(yù)非常广(guǎng)泛，包(bāo)括(kuò)大量(liàng)中(zhōng)小外贸企业，也包括行业龙头(tóu)企业。广交会能够提(tí)供充足样本，便于(yú)我们观察中国(guó)外贸(mào)出口企(qǐ)业群像(xiàng)，这(zhè)是广交会反(fǎn)馈中国(guó)出口信(xìn)息(xī)的第一大优势(shì)。

　　对外贸企业而言(yán)，外贸展(zhǎn)会是重要的拓客渠道。新增客源的数量和(hé)质量，影响外贸(mào)企业长期新增订(dìng)单。广(guǎng)交会(huì)参会(huì)客户(hù)及(jí)参(cān)展氛围，能(néng)够为我们把握(wò)更长趋势的外贸大环境和出口大趋势提(tí)供线索。这是(shì)广交会反馈中国(guó)出(chū)口信息的第二(èr)大(dà)优(yōu)势。

　　本(běn)次广(guǎng)交会调研，我们(men)得到(dào)当下中国出口企(qǐ)业群像五(wǔ)点特征，或(huò)预示中国(guó)出口趋势。

　　趋势一，客(kè)流总(zǒng)体旺盛，然更多来(lái)自境内采购商，欧(ōu)美采购商(shāng)流(liú)量明显低于(yú)往年。

　　本次广交会客流量(liàng)相对旺盛，相较以往(wǎng)，今(jīn)年(nián)境内采购(gòu)商明显(xiǎn)增多。境内(nèi)和境外客流(liú)比重达到3:1。往年(nián)国(guó)内(nèi)外客户充分交流时，境内(nèi)和境外采购商比例达到1:1。

　　本次参展(zhǎn)外商以东(dōng)盟(méng)、日韩、非(fēi)洲为主，还包(bāo)含部分中东和俄罗斯客户群体。欧美客(kè)户数量明显下降，意味着高效益客户(hù)不足，毕竟欧(ōu)美客(kè)户属于高效益客户。

　　趋势二，“一带一路”沿(yán)线国家（东南(nán)亚、俄罗斯和(hé)中东(dōng)）构成(chéng)中国出口(kǒu)新动能。

　　与我们之(zhī)前(qián)长三角出口调(diào)研信息一致，本次(cì)广(guǎng)交会调研反馈，一带一路国家(jiā)订单增(zēng)幅较(jiào)大。其中东(dōng)南亚订单饱满(mǎn)，俄罗斯和中东因订单总量尚小。

　　针(zhēn)对俄罗斯(sī)和中(zhōng)东国家订(dìng)单，中国不同类型(xíng)出口企业感受存异。部分企(qǐ)业(yè)表示今年对俄快速增长，增速(sù)甚至超过(guò)30％；部分企(qǐ)业(yè)则表示今年对俄出口并未发生太大变(biàn)化。

　　趋势三(sān)，相较(jiào)大型和自主品牌外(wài)贸(mào)企业，小企业和代工企业(yè)出口(kǒu)压力明(míng)显更(gèng)大。

　　企业普遍反馈(kuì)今年海外(wài)需求较过去(qù)两年(nián)明显走弱，不(bù)同规模和类型企业(yè)反馈，它们具体面临(lín)的出口压力存在(zài)明显差(chà)异。

　　小(xiǎo)型企业普遍反馈今年订单明(míng)显下滑，中(zhōng)大型(xíng)企业反(fǎn)馈今(jīn)年订单(dān)虽有下滑(huá)，下滑程(chéng)度较轻，甚(shèn)至部分大(dà)中(zhōng)型企业订单(dān)略有增长。

　　相较(jiào)单纯的代加工企业，具备(bèi)自主品牌的出口企业订单情况相对较好，出口压力较轻。

　　趋势四，2023年中国(guó)出口企(qǐ)业仍面临一定(dìng)贸易摩擦压力。

　　本次调研反馈，中国(guó)外贸企业面(miàn)临(lín)较为普遍的贸易摩擦。不仅传统的欧美发达国家对中国外贸企业保(bǎo)有持续的贸易摩擦，甚(shèn)至发展中(zhōng)经济体(tǐ)与(yǔ)中国之间的贸易(yì)摩擦也在加剧。

　　例如中国对非(fēi)洲地(dì)区出口(kǒu)的贸易摩(mó)擦正在(zài)加(jiā)剧，主要方(fāng)式为(wèi)加征关税，目的(de)在于保护本地制(zhì)造业发展；

　　又例如，东非共同体对外关税税率分三档，终(zhōng)端(duān)消费品25％、中间产品10％、原(yuán)材料和资本货物(wù)0％。设置关税的(de)初衷(zhōng)是为保(bǎo)护本地制造业免受(shòu)廉价(jià)进口竞争。

　　趋(qū)势(sh聚酯纤维对人体有害吗 聚酯纤维是塑料吗ì)五，中国(guó)出(chū)口(kǒu)企业产(chǎn)业转移(yí)范围正在(zài)扩大，转移(yí)进程正在加速。

　　调研企业普遍(biàn)反(fǎn)馈，受关税税(shuì)率和劳动力成(chéng)本因素影(yǐng)响，当(dāng)前中国(guó)企业已经开始产业转移(yí)。疫(yì)情之(zhī)后(hòu)产业转移浪潮(cháo)加速(sù)，头部大型(xíng)企业是这一轮产业转移浪潮中的主(zhǔ)体。

　　目录

　　正文

　　引言

　　3月中(zhōng)旬，我们开展杭州外贸专项调研，随后发布《中(zhōng)国出口的优势与忧虑》和《中国产(chǎn)业转移的三点现实》两篇专题报告，提示中(zhōng)国出口两点超预期表现：

　　一是今年一(yī)季度中国出口订单和金额(é)或将大增，主(zhǔ)因去年底订单转移(yí)至(zhì)年初(chū)；

　　二是疫情之后中国(guó)出口(kǒu)企业迎来产(chǎn)业转移浪潮，并影响中国(guó)出口产(chǎn)品结构(gòu)。

　　4月中国进出口商品(pǐn)交易会（即广交会）疫后重启线(xiàn)下开展(zhǎn)，我(wǒ)们(men)前往广州进行专项调研(yán)，从另一个(gè)角度观(guān)察中国当下出(chū)口现(xiàn)状(zhuàng)以及中国出口(kǒu)企(qǐ)业(yè)面(miàn)临的长期趋势。

　　一、外贸展会能够反映出口(kǒu)的大环境和大趋势

　　对外(wài)贸企业(yè)而言，外贸展会是(shì)一个重(zhòng)要的(de)拓(tuò)客(kè)渠道，能够集中高效拓(tuò)展(zhǎn)新(xīn)客户群(qún)体。新增客源的数(shù)量和质(zhì)量，影(yǐng)响外贸企业(yè)长期新增订单规(guī)模。

　　值(zhí)得注意的是，外贸展会新拓客户并不意味着当期订单暴(bào)增。短期之内海关总署统(tǒng)计的(de)出口订单主(zhǔ)要与之前客(kè)户签订的老订单(dān)相关。外(wài)贸展会反映(yìng)的(de)是更长期的外(wài)贸大(dà)环(huán)境和(hé)出口大趋势。

　　二、广交会为中国最大外(wài)贸(mào)展会(huì)，可观察样(yàng)本充(chōng)足

　　广交会(huì)作为中国最大的(de)进出口商品展会，已经举办133届，为中国(guó)历史最长的外贸展会(huì)，被(bèi)誉(yù)为“中国第一(yī)展”。

　　广交会(huì)的会(huì)展规模最大、商(shāng)品(pǐn)种类最全、企(qǐ)业(yè)类(lèi)型(xíng)最多(duō)、参会采购(gòu)商(shāng)数量最(zuì)多(duō)、国别最广，能够为我们观(guān)察中(zhōng)国外贸出口(kǒu)现状和趋势(shì)提供充(chōng)足(zú)样本(běn)。

　　133届(jiè)广(guǎng)交会的(de)展会面积(jī)达到150万平方米，时间(jiān)跨度从4月15日至(zhì)5月5日，按照3期分(fēn)别(bié)举办，每期涉及商品种类(lèi)包括：

　　第一期：电子及(jí)家(jiā)电(diàn)、照明、车辆及配件、机械(xiè)、五金工具、建(jiàn)材(cái)、化工产品(pǐn)、能源；

　　第二期：日用消(xiāo)费品、礼品(pǐn)、家居装(zhuāng)饰品；

　　第三期：纺织(zhī)服装、鞋、办公箱包及休闲(xián)用品、医药(yào)及医疗保健、食品(pǐn)。

　　133届广交会第1、2期(qī)累(lèi)计(jì)参展(zhǎn)企业数(shù)量达到2.5万家，参展数量较多。

　　三(sān)、今年(nián)广(guǎng)交会(huì)反映当前(qián)外贸环境五点特征

　　第一，客(kè)流旺(wàng)盛(shèng)，更多来自境内采购商，欧美采(cǎi)购商流量明显低于往年(nián)。

　　结合现场调研(yán)企(qǐ)业(yè)反馈，本(běn)次(cì)广交会(huì)客流量相当(dāng)旺盛，但(dàn)相(xiāng)较往(wǎng)期展会，本次广(guǎng)交(jiāo)会开放境内(nèi)采购商名额，客流(liú)结构上境内采购商与境外(wài)采购(gòu)商(shāng)占比(bǐ)为(wèi)3 ：1。换言之，本次展会更多人流来自于境(jìng)内采(cǎi)购商(shāng)，往年内(nèi)外(wài)交流比较充分时，境内和境外(wài)采购商比例达到1:1。

　　本次外商结构中，欧美客户数(shù)量明(míng)显不足，本次境外采购商(shāng)主要(yào)为(wèi)东盟(méng)、日(rì)韩、中东、俄(é)罗斯和非洲等客户(hù)群体。

　　对中国外贸企业(yè)而(ér)言，欧美客户(hù)属于高(gāo)效益客(kè)户，欧美采购商(shāng)数量下降，意味着本次广交会反馈出来(lái)的信息是当下高效益(yì)客户占比有所下降。

　　根据部分企业(yè)反馈，本次欧(ōu)美客户数量偏少，可能和(hé)过(guò)去3年欧美跨境电商发展迅速有关(guān)，部分(fēn)采购商已经(jīng)不直接前(qián)往线下(xià)展会。

　　第二，“一带一路”沿(yán)线国家构(gòu)成(chéng)出口(kǒu)新动能。

　　与近期出口数(shù)据(jù)相(xiāng)匹配(pèi)，调研企(qǐ)业反馈“一(yī)带一路”国家的订单增(zēng)幅较为明显。除东(dōng)南亚外，俄罗斯和中东(dōng)整(zhěng)体的采购(gòu)规模相对偏小。

　　因此，针对俄(é)罗(luó)斯(sī)和中东(dōng)客户订(dìng)单(dān)，不同企业之间(jiān)感受存在明显差(chà)异。部分(fēn)企(qǐ)业(yè)表示今年对俄增长(zhǎng)超过30％，部分(fēn)企业则表示对俄出口并未增(zēng)长。

　　和(hé)前次调研结(jié)果相近，企业普遍(biàn)反馈欧美出口(kǒu)动(dòng)能最为疲弱，日韩需求相对(duì)平稳。

　　第三，相较大型和自主品(pǐn)牌外(wài)贸企业聚酯纤维对人体有害吗 聚酯纤维是塑料吗，小企业和代(dài)工企业出口压力明显更大。

　　企业(yè)普遍(biàn)反(fǎn)馈目(mù)前(qián)海外(wài)需求(qiú)较过去(qù)2年(nián)有明显走(zǒu)弱，不同规模(mó)和(hé)类型的企业所面临的(de)出口压力存在(zài)明显(xiǎn)差(chà)异。

　　小型企业(yè)普遍(biàn)反(fǎn)馈今年订(dìng)单下滑明(míng)显(xiǎn)，而中大型(xíng)企业则反馈今年订单虽有(yǒu)下滑，但程度相对较轻，甚(shèn)至部分企业(yè)存在(zài)订单(dān)略增的情况。

　　此外(wài)，相较于(yú)单纯的代加工(gōng)企业(yè)，具备(bèi)自主品牌的(de)外贸企业反(fǎn)馈(kuì)今年(nián)订单情况相对较好，出口压力较轻。

　　第四(sì)，2023年中国出口(kǒu)企业仍面(miàn)临一定贸易(yì)摩擦(cā)压力(lì)。

　　本次广交会参展企业反馈，中国外贸企(qǐ)业(yè)正面临较为(wèi)广(guǎng)泛的贸易摩擦。中国和欧美发(fā)达(dá)国家之间(jiān)存(cún)在贸易摩擦，除此之(zhī)外，中国企(qǐ)业(yè)同样面临(lín)其他地(dì)区贸易摩擦增大，例如中国对(duì)非洲(zhōu)地区出口(kǒu)的贸易摩擦正在加剧(jù)，主要方式为加征关税，目(mù)的在(zài)于保护本(běn)地制造(zào)业发展。

　　2022年7月东非共同体(tǐ)正式实行第(dì)四档35％的共同对外关税的决定，计划纳(nà)入的商品包括：乳制品(pǐn)、肉产品、谷物(wù)、食用油、饮料和(hé)酒(jiǔ)类、食糖及糖果、水果、坚果、咖啡、茶叶、鲜花、调(diào)味品、家具(jù)、皮革品、棉纺(fǎng)织品、服(fú)装、钢铁(tiě)产(chǎn)品和陶瓷产(chǎn)品等。

　　原先东(dōng)非共(gòng)体共同对外(wài)关税税率分三档，终端消费(fèi)品25％、中间产品10％、原材料和(hé)资本(běn)货物0％。初衷是保(bǎo)护(hù)本地制造(zào)业(yè)免受廉价进口(kǒu)竞(jìng)争。

　　第(dì)五(wǔ)，中国出口企业产业转移范围正(zhèng)在扩大，转(zhuǎn)移进程正在加速。

　　调(diào)研企业普(pǔ)遍反馈，受关税税率和劳(láo)动力成本因素影响，当前中国企业存在产业转移。疫情之后产业转移浪(làng)潮加速，头(tóu)部(bù)大型企业是产业转移的主(zhǔ)要(yào)主体(tǐ)。

　　企(qǐ)业反馈(kuì)产业转(zhuǎn)移主要流(liú)向东南亚，目前也开始流向(xiàng)非洲等地。产(chǎn)业转移至当地，生产得到的产成品(pǐn)也主要是(shì)为销售于当地。

　　此外，产(chǎn)业转(zhuǎn)移对中国出口份额影(yǐng)响上，企业反馈(kuì)和(hé)宏观数据表现(xiàn)有所差异。其(qí)中，出口份额数据显示(shì)，中国出(chū)口劳动密集型产(chǎn)品的订单近年(nián)来呈现持(chí)续下降(jiàng)；但(dàn)大部分调研企(qǐ)业(yè)认(rèn)为转移(yí)产能尚不构成竞争威(wēi)胁，向东南(nán)亚转移的订(dìng)单规模较小(xiǎo)。

　　风险提示(shì)

　　调研(yán)样本企业数量与范围(wéi)有(yǒu)限；海外经济衰退超预期(qī)。

　　本文来自民生(shēng)证券研究院于2023年5月8日发布(bù)的报告(gào)《民生宏(hóng)观(guān)调研系(xì)列之三：广(guǎng)交会下的出口群像》

未经允许不得转载：绿茶通用站群 聚酯纤维对人体有害吗 聚酯纤维是塑料吗